Einzelhandel Devisenhandel Vorschlag

Von Matthew Nolan Boston, MA 12. Juni 2013 Es gibt erhebliche Vorteile bei der direkten Zugriff auf die Qualität der Ausführung und ausreichende Liquidität. Prime Broker bieten festere Spreads, niedrigere Ablehnungsraten und verbesserte Ausführung über Retail-Forex-Broker. Allerdings Prime-Broker in der Regel nicht zulassen, einzelne Konten und so eine Option für Professional Forex Trader, die in der Lage, unter den besten Bedingungen handeln würde, wäre die Gründung einer eigenen Handelsgesellschaft. Es ist eine einfache Lösung zu implementieren, die auch bietet persönlichen Schutz vor Margin-und Handelsverbindlichkeiten. Aber ist es wirklich der Mühe wert Dieser Blog-Beitrag wird vorschlagen, vier wichtige Gründe, warum wir denken, es ist ein lohnendes Bestreben und lassen Sie es jedem Händler eine objektive Entscheidung zu treffen. Durch den Zugriff auf Großhandel Liquidität durch einen Prime Broker, können Professional Forex Trader die folgenden vier großen Vorteile nutzen: Tighter Institutional Spreads: Als eine neutrale Liquidität Quelle Prime Brokers haben einen Anreiz, so viel Handelstätigkeit wie möglich von ihren Kunden wie möglich zu erleichtern. Sie werden durch eine Prime-Brokerage-Entschädigung vergütet, die üblicherweise monatlich auf einer Million-Basis belastet wird. Weil sie in der Regel nur mit Institutionen arbeiten, haben sie nicht die riesigen Overhead von Mitarbeitern und Fixkosten, die Einzelhandel Brokerage tragen müssen, um eine große Anzahl von Kunden zu bedienen. Damit sind sie in der Lage, institutionellen Spreads für ihre Kunden - so viel wie 2-3 Pips dichter als Retail-Konten - bieten und verdienen einen beachtlichen Gewinn aufgrund ihrer niedrigeren Kosten-Basis. Echte Markttiefe: Der Zugang zu mehreren Liquiditätsanbietern ist einer der größten Vorteile des Handels über einen Prime Broker. Dies ermöglicht es Ihnen, größere Aufträge und Handel effizienter in Zeiten niedriger Liquidität, weil es mehrere Liquiditätsanbieter effektiv wechselseitig das Risiko dieser Transaktionen - jeder von ihnen haben einen großen Pool von internen Transaktionen, um Ihre Trades zu entsprechen. Bessere Ausführung: Durch den Zugang zu mehreren Liquiditätsanbietern können die Ausführungsraten insbesondere bei volatilen Märkten oder fundamentalen Neuankündigungen nur dann gesteigert werden, wenn das Risiko für eine einzelne Kontrahentengruppe deutlich zunehmen würde. Einzelhandels-Forex-Broker, die in diesen Zeiten keinen ausreichenden Zugang zu Liquidität haben, können sich entscheiden, ihre Spreads deutlich zu verbreitern oder sogar Bestellungen von ihren Kunden, die sich während dieser Zeit auf der rechten Seite des Marktes befinden, zu beantragen und / oder abzulehnen. Denn wenn die Retail-Brokerage ihren Kundenauftrag zu dem geforderten Preis ausführen würde, ohne das Risiko auf dem Interbankenmarkt zu einem besseren Preis sofort ausgleichen zu können, würde dies einen Verlust für den Broker bedeuten. Prime Brokerage haben typischerweise Liquiditätsbeziehungen, die mit den wachsenden Volumina eines erfolgreichen Händlers skaliert werden können, und der Trader würde zu jeder Zeit des Tages eine überlegene Ausführung erfahren. Niedrigere Transaktionskosten: Niedrigere Spreads sind nur ein Teil der Gleichung hier. Wie wir in einem früheren Blog-Post abgedeckt haben, ist es wichtig, die unerwarteten Kosten des Handels zu berücksichtigen, vor allem, wenn Ihr Zugang zu Forex-Liquidität derzeit auf ein Einzelhandels-Forex-Brokerage beschränkt ist. Die Kosteneinsparungen von der überlegenen Orderausführung zu den besten verfügbaren Preisen können genauso wie 50 der gesamten Transaktionskosten sein, was bedeutet, dass Professional Forex Trader ihre Rendite durch die Wahl der richtigen Liquiditätsquelle drastisch verbessern können. Mit einer kleinen Investition in die Gründung eines Unternehmens, kann jeder professionelle Forex Trader ihre Handelserfahrung zu verbessern und deutlich verringern ihre Devisengeschäfte Kosten. Bitte fühlen Sie sich an mich für weitere Informationen zu kontaktieren oder wenn Sie Fragen, die Sie möchten mich direkt fragen. Retail Forex Trading FINRAs Enforcement-Abteilung führt eine Anfrage in Bezug auf Devisenhandel. 1. Bitte teilen Sie uns mit, ob Ihre Firma, entweder direkt oder über eine Tochtergesellschaft oder Tochtergesellschaft, seit dem 1. Januar 2006 in irgendeiner Weise an Devisentransaktionen teilgenommen hat. Wenn ja, bitten wir die folgenden Informationen über alle Devisengeschäfte seit dem 1. Januar 2006 : Beschreiben Sie die Kapazität, in der Sie an jeder Devisentransaktion teilgenommen haben, zB Als Gegenpartei der Transaktion. Identifizieren Sie die Parteien zu jedem Devisengeschäft, d. H. Den Parteien, die die Devisengeschäfte, die Kunden und die Institutionen, an und von denen die Gelder verdrahtet wurden, angefordert haben. Bitte geben Sie diese Antwort in einem sortierbaren Format wie einem Microsoft Excel-Arbeitsblatt an. Geben Sie, was Dokumentation Sie über jede Forex-Transaktion haben. Geben Sie eine Kopie der Dokumente an die Forex-Kunden, die die Unternehmen Kapazität in den Transaktionen offengelegt gegeben. Bitte teilen Sie uns mit, wann, bezogen auf das jeweilige Forex-Geschäft, die Dokumente dem Forex-Kunden zur Verfügung gestellt wurden. Geben Sie eine Kopie der Dokumente an die Forex-Kunden, die die Risiken mit Forex-Handel verbunden offenbart. Bitte teilen Sie uns mit, wann, bezogen auf das jeweilige Forex-Geschäft, die Dokumente dem Forex-Kunden zur Verfügung gestellt wurden. Geben Sie eine Kopie von Beispielen, Illustrationen oder Demonstrationskonten an Kunden im Zusammenhang mit dem Devisenhandel. Geben Sie eine Kopie aller Werbe - und Verkaufsliteratur an Forex-Kunden oder potenzielle Forex-Kunden. 2. Bitte geben Sie an, ob Ihre Firma ein Geschäft für einen Devisenhändler oder Kunden eingeladen hat. Wenn ja, beschreiben Sie bitte die Due Diligence Ihre Firma verpflichtet, über den Devisenhändler zu lernen. 3. Beraten Sie bitte, wenn Ihre Firma behauptete jedermann, forex Kunden für die Firma zu bitten, und wenn ja, welche due Diligence Ihre Firma unternahm, um zu erlernen über, wer die forex Kunden für Ihr Unternehmen forderte. Bitte geben Sie alle Unterlagen an, die aufgrund der Sorgfaltspflicht entstanden sind. 4 Bitte geben Sie eine Beschreibung des Aufsichtssystems (s) und eine Kopie aller schriftlichen Überwachungsverfahren (WSPs), adressiert Devisenhandel bei Ihrer Firma, Tochtergesellschaft oder Tochtergesellschaft. Wenn nicht in den WSPs identifiziert, identifizieren Sie bitte die Vertreter, die im Devisenhandel tätig sind, und die Person (en), die für die Überwachung des Devisenhandels verantwortlich ist / sind. 5. Wenn Ihre Firma Ausnahmereports zur Überwachung des Devisenhandels verwendet, identifizieren Sie bitte die Berichte, einschließlich der verwendeten Parameter und die die Berichte generieren. Bitte beschreiben Sie, wie die Berichte verwendet werden, um den Devisenhandel zu überwachen und die Person (en) zu identifizieren, die für die Nutzung der Berichte verantwortlich ist. 6. Bitte geben Sie eine Kopie der Teile Ihres Unternehmens Anti-Money Laundering (AML) - Programm, das die Risiken, die mit dem Devisenhandel verbunden sind, und die Adressen Überwachung, Erkennung und Berichterstattung verdächtigen Aktivitäten im Zusammenhang mit dem Forex-Transaktionen. Geben Sie Kopien dieser Teile aller früheren AML-Verfahren an, die seit 2006 in Gebrauch sind. 7. Bitte geben Sie an, ob Ihre Firma einen Antrag gemäß FINRA Rule 1017 (zuvor NASD Rule 1017) für die FINRA-Zulassung Ihrer Firma, Und wenn dieser Antrag wurde vor dem Unternehmen eingegangen in einem Devisenhandel, in jeder Eigenschaft eingereicht. Bitte geben Sie eine Kopie dieser Anfrage und eine Kopie der Antwort von FINRA an. 8. Bitte beschreiben Sie, wie, wenn überhaupt, das Unternehmen für Forex-Transaktionen in seine Berechnungen des Nettokapitals und Reserve Formel seit dem ersten Devisenhandel. Wenn das Unternehmen bei der Berechnung der Nettokapital - und Reserveformel keine Devisentermingeschäfte berücksichtigt, erläutern Sie bitte, warum das Unternehmen dies nicht getan hat. 9. Hat Ihre Firma irgendwelche Kundenbeschwerden oder Schiedssprüche im Zusammenhang mit den Devisengeschäften erhalten? Wenn ja, eine Kopie der Beschwerde (n) (falls schriftlich) oder eines Berichts der Beschwerde (n) (falls mündlich, wem). Bereitstellung von Kopien von Kontodokumentationen und Kontoauszügen. Bereitstellung von Unterlagen über die Ermittlungen der Unternehmen in Bezug auf die Angelegenheit (en), die Antwort oder Antwort der Unternehmen (mit Exponaten) sowie Kopien von Anpassungen, Abrechnungen, Gerichtsbeschlüssen oder Prämien, die sich aus der (den) Beschwerde (n) ergeben. 10. Geben Sie alle anderen Informationen oder Unterlagen, die Sie glauben, für ein vollständiges Verständnis des Devisenhandels von Ihrer Firma geeignet sein könnten.